يعتبر سؤال ما هو نظام DeFi أحد أكثر الأسئلة التي نسمعها بشكل متكرر من رواد العملات الرقمية والمستثمرين الذين يخططون لبدء استثمار في سوق التشفير،فما هو نظام DeFi؟ ولماذا تعتمد عليه الكثير من العملات الرقمية؟ وكيف يعمل هذا النظام؟
إن كنت عزيزي القارئ من الأشخاص الباحثين عن أجوبة لهذه الأسئلة فأنت محظوظ لأننا في هذه المقالة سوف نشرح لك بالتفصيل الممل كل ما يخص نظام DeFi.
أصبح اليوم عالم العملات الرقمية هو الشغل الشاغل لكافة المستثمرين كيف لا وبعد أن أثبت نجاحه من خلال الكثير من العملات مثل (بيتكوين, إيثيريوم , سولانا, لايتكوين..) وغيرهم الكثير من العملات التي نجحت أرباحها في لفت نظر الكثير من المستثمرين.
لكن وقبل أن تبدأ في أي استثمار، ينبغي عليك أن تفهم كل ما يخص هذا الاستثمار من إمكانية الربح إلى قوة الأمان إلى آلية العمل، ولهذا السبب في هذه المقالة سوف نشرح لك عن نظام DeFi الذي تقوم عليه العملات المشفرة.
تعريف نظام DeFi
يعتبر نظام التمويل اللامركزي DeFi مجموعة كبيرة من المنتجات المالية والتطبيقات التي تشتغل على تقنية سلسلة الكتل (البلوكتشين)، تتميز هذه التطبيقات بأنها لا تتطلب وسيط أو طرف ثالث في الصفقة إذ تتم معالجة الأمر من خلال البروتوكول عن طريق العقود الذكية.
وتعتبر الغاية الرئيسية لهذا النظام جعل الوصول إلى الخدمات المالية المتباينة أكثر سلاسة، والتخلص من المعاملات المركزية التي تتطلب وسيط، حيث يعمل نظام التمويل اللامركزي DeFi على التعامل مع أكبر عدد من الصفقات بسرعة كبيرة وبدون ضرائب ضخمة.
وكان الظهور الأول لمنتجات نظام DeFi على سلسلة الكتل الخاصة بعملة الإيثيريوم الرقمية، الذي صممه المبرمج “VitalikButerin”. وقد انتشرت منذ ذلك الوقت لتعمل على شبكات أخرى تستعمل العقود الذكية لمعالجة الصفقات، ونذكر من هذه الشبكات: Solana و Binance Smart Chain و Avalanche.
فديو شرح عن DeFi
ما هي ميزات نظام DeFi
ينفرد نظام DeFi بالكثير من المميزات التي تجذب الكثير من المستثمرين للتعامل معه وهي:
- يعتبر نظام DeFi نظام مفتوح إذ لا يتطلب أي شيء مثل فتح حساب أو غير ذلك، تستطيع الوصول فقط من خلال إنشاء محفظة.
- يمكنك استخدام اسم مستعار وهذا يعني أنك لست بحاجة إلى تقديم اسمك أو عنوان بريدك الإلكتروني أو أي معلومات شخصية.
- يتميز نظام DeFi بأنه نظام مرن حيث يمكنك نقل أصولك في أي مكان وفي أي وقت ، دون طلب الإذن ، وانتظار انتهاء عمليات النقل الطويلة ودفع رسوم باهظة.
- أكثر ما يجذب المستثمرين للتعامل مع نظام DeFi أنه سريع للغاية إذ تتم غالبًا عملية تحديث أسعار الفائدة والمكافآت بسرعة (بسرعة كل 15 ثانية) ، الأمر الذي يجعلها أسرع بكثير من الوسطاء التقليديين.
- كما يتميز نظام DeFi بأنه نظام شفاف حيث يمكن لجميع المعنيين رؤية المجموعة الكاملة من المعاملات (نادراً ما تمنح الشركات الخاصة هذا النوع من الشفافية).
ما هي الخدمات التي يقدمها نظام DeFi
إن نظام التمويل اللامركزي DeFi يقدم الكثير من الخدمات التي تساعد المستثمرين نذكر منها:
الإقراض / والاقتراض
على فرض أنك تمتلك عملات مشفرة، تستطيع من خلال نظام DeFi أن تقرضها لمستثمر آخر وكسب الفوائد.
وبالمقابل تستطيع في أي وقت اقتراض العملات المشفرة، الأمر الذي يساعدك بشكل كبير في فتح صفقاتك، ومن الجدير بالذكر أن أغلب بروتوكولات نظام DeFi تفرض بعض الضمانات الإضافية حيث تتطلب دفع مبلغ أكبر من المبلغ الذي ترغب في اقتراضه، ويعود السبب لضمان تجنب الخسائر في حال انخفضت قيمة الأصل بشكل كبير.
يستعمل الكثير من المستثمرين على نظام DeFi هذا كأسلوب لربح العملات المشفرة حيث يعملون على تجميد أموالهم في مجموعة من الأوراق المالية لتحقيق الأرباح.
وبما أن المعدلات تكون متباينة حسب البروتوكول والأوراق المالية المستخدمة، فإن المستثمرين الخبراء يحركون أوراقهم المالية لاستغلال أفضل الأسعار.
التداول
عندما تتعامل مع منصات التداول المركزية مثل منصة Binance أو coinbase فأنت تضع مسؤولية أوراقك المالية على عاتق المنصة خلال تداولك، بينما تخلصك منصات التداول اللامركزية من الطرف الثالث “الوسيط” كي يتسنى لك أن تجري صفقاتك مع المستثمرين بشكل مباشر وفوري.
كما تسمح لك المنصات التي تعمل على نظام التمويل اللامركزي DeFi مثل منصة يوني سواب أن تقوم بإضافة عملات رقمية حديثة للتداول على منصتها، قد يؤدي هذا الأمر إلى زيادة المخاطرة بسبب التدقيق السريع لكنه يتيح للمستثمرين أن يستثمروا بالعملات الرقمية الحديثة قبل أن يرتفع سعرها وبالتالي تساعد على كسب أرباح بشكل أكبر.
تداول المشتقات
إن كنت ترغب في توسيع استثماراتك وإضافة أوراق مالية جديدة إلى محفظتك غير العملات الرقمية، توفر لك منصات المشتقات اللامركزية هذه الميزة ويمكنك أيضاً استخدام الرافعة المالية في صفقاتك لتسمح لك بدخول صفقات أكبر من رأس مالك، كما تستطيع ابتكار “أوراق مالية تركيبية” كالأسهم والسلع العادية.
كيف تُستخدم منتجات DeFi
من السهل لأي مستثمر استعمال تطبيقات DeFi بالذهاب إلى أحد المنتجات التي تعتمد على هذه النظام.
على سبيل المثال هناك الكثير من المواقع الإلكترونية والتطبيقات التي تعتمد على نظام التمويل اللامركزي، كما يمكنك التعامل مع محفظة عملات رقمية تدعم نظام DeFi مثل محفظة “MetaMask” على الشبكة الخاصة بالايثيريوم أو محفظة “Phantom” على الشبكة الخاصة بعملة سولانا.
لا تشترط أغلب تطبيقات التمويل اللامركزي DeFi على المستثمر بمنح أي معلومات أو أوراق شخصية أو فتح حساب.
ومع ذلك، بما أن المنتجات تعتمد على البلوكشين، ينبغي عليك استعمال عملات سلسلة الكتل للدفع مقابل الصفقات.
إذ يتوجب عليك دفع الرسوم على الصفقات بالعملة الخاصة بالشبكة، حيث تستلزم تطبيقات إيثيريوم دفع الرسوم بعملة الإيثيريوم ETH، والأمر ذاته بالنسبة لشبكة سولانا وغيرها.
هل الاستثمار في التمويل اللامركزي DeFi آمن
يظن العديدون أن “DeFi” هو مستقبل التمويل وأن الاستثمار في هذه التقنية بوقت مبكر قد توفر أرباحاً ضخمة، إلا أن عالم التشفير عالم متقلب وقد تخسر الكثير من أموالك.
ومن المستحيل على المبتدئين تمييز المشاريع الرابحة عن الخاسرة، إذ إنه هنالك العديد من المشاريع السيئة.
ومع زيادة انتشار DeFi ونشاطه حتى سنة 2020، تم التخلص من الكثير من تطبيقات “DeFi” ، مثل عملة يام”YAM”، إذ تضاءلت القيمة السوقية من ستين مليون دولار أمريكي إلى صفر دولار أمريكي في نصف ساعة، أما عملتي Pizza و Hotdog فقد واجهوا نفس المصير، الأمر الذي أدى إلى خسارة الكثير من الأموال.
حتى اليوم لا يمكن القول أن نظام DeFi تخلص من كافة المشاكل التي يواجهها لكنه نجح بشكل أو بأخر بتطوير نفسه ويعود الفضل في ذلك إلى الفريق القوي الذي يقف خلف المشروع.
اقرأ ايضاً:
